Invesco USD IG Corporate Bond ESG Climate Transition UCITS ETF (Dist) GBP-Hedged

Le Fonds est un fonds négocié en bourse (ETF) géré passivement qui vise à reproduire la performance totale du Bloomberg MSCI USD Liquid Corporate ESG Weighted SRI Bond Index (l'« Indice »)1 moins les frais, coûts et frais de transaction. - Pour atteindre les objectifs d'investissement, le Fonds emploie des procédures d'échantillonnage pour sélectionner des titres de l'indice qui peuvent inclure, mais sans s'y limiter, la durée moyenne pondérée de l'indice, les secteurs industriels, les pondérations des pays, la liquidité et la qualité du crédit. L'utilisation de l'approche d'échantillonnage entraîne le Fonds à détenir un plus petit nombre de titres que l'indice sous-jacent. - Les titres du Fonds sont cotés sur une ou plusieurs bourses. Les investisseurs peuvent acheter ou vendre des titres quotidiennement par le biais d'un intermédiaire directement ou sur les bourses où les titres sont négociés. Dans des cas exceptionnels, les investisseurs sont autorisés à racheter leurs titres directement auprès d'Invesco Markets II plc selon les procédures de rachat du prospectus, sous réserve des lois en vigueur et des frais applicables. - Le Fonds est un fonds Article 8 (il promeut les caractéristiques environnementales et/ou sociales) selon le Règlement (UE) 2019/2088 du Parlement européen et du Conseil du 27 novembre 2019 sur les obligations de divulgation liées à la durabilité dans le secteur des services financiers (« SFDR »). - La devise de base du Fonds est USD. La devise de la catégorie d'actions est la GBP. Afin de minimiser l'exposition aux fluctuations du taux de change entre la devise de base du Fonds et la devise de la catégorie d'actions, la catégorie d'actions conclut des transactions de change (généralement des contrats à terme sur devises). - Politique de dividendes : Cette catégorie d'actions déclare et distribue un dividende trimestriellement. - Valeur nette d'inventaire : Elle est calculée quotidiennement et le Fonds est ouvert à la souscription et aux rachats chaque jour où la Réserve fédérale des États-Unis est ouverte. Veuillez consulter le prospectus pour plus d'informations. - L'indice : L'indice mesure la performance des titres de dette de qualité d'investissement libellés en USD, à taux fixe et imposables, émis par des émetteurs sociétés basées aux États-Unis et non basées aux États-Unis, ajustée en fonction de certaines métriques environnementales, sociales et de gouvernance (« ESG »), qui visent à augmenter globalement une exposition plus forte envers les émetteurs qui démontrent un profil ESG solide. L'indice comprend des titres publiquement émis par des émetteurs du secteur industriel, des services publics et des institutions financières sur les marchés mondiaux et régionaux. Les titres qui composent l'indice doivent être notés de qualité d'investissement (Baa3/BBB-/BBB- ou supérieur) avec la notation médiane de Moody's, S&P et Fitch. Si une notation de seulement deux agences est disponible, la plus basse est utilisée. Si une seule agence note une obligation, cette notation est utilisée. Dans les cas où les notations explicites des obligations peuvent ne pas être disponibles, d'autres sources peuvent être utilisées pour classer les titres par qualité de crédit. De plus, les titres qui composent l'indice doivent avoir un montant principal minimum de 1 000 millions de dollars en circulation, à l'exception des titres émis par des émetteurs de services publics qui doivent avoir un montant principal minimum de 500 millions de dollars en circulation. Les obligations doivent être des émissions à coupon à taux fixe et avoir au minimum un an jusqu'à l'échéance finale, indépendamment de l'optionnalité. Les obligations rachetables sont admissibles pour inclusion ; les obligations rachetables qui se convertissent de taux fixe à taux variable, y compris les titres perpétuels taux fixe-à-taux variable, sont incluses pendant leur période à taux fixe et sortent de l'indice un an avant la conversion à taux variable. Les titres perpétuels à taux fixe ne sont pas inclus. Les titres sont exclus qui, selon les critères d'exclusion du prestataire d'indice : 1) ont une notation MSCI ESG inférieure à BB ; 2) sont émis par un émetteur qui n'a pas de notation MSCI ESG ; 3) ont été confrontés à des controverses très graves concernant les problèmes ESG (y compris les violations du Pacte mondial des Nations unies) au cours des trois dernières années ; 4) sont émis par un émetteur qui n'a pas de score de controverse ESG MSCI ; 5) sont impliqués, selon la méthodologie standard Bloomberg MSCI SRI, dans l'une des activités commerciales suivantes : alcool, divertissement pour adultes, armes controversées, armes conventionnelles, jeux d'argent, combustibles fossiles, OGM, armes à feu, armes nucléaires, énergie nucléaire, sables bitumineux, charbon thermique, tabac, pétrole et gaz non conventionnels ; ou 6) sont émis par des émetteurs de marchés émergents. Un score ESG est attribué à chacun des titres des composantes admissibles à l'aide des métriques ESG de MSCI. Ce score ESG est ensuite appliqué aux titres admissibles pour pondérer à nouveau leur pondération de leurs pondérations naturelles résultant de la valeur nominale de l'obligation pour construire la pondération de l'indice. L'indice est rééquilibré mensuellement.