UTI India Sovereign Bond UCITS ETF

L'objectif d'investissement du Sous-Fonds est de fournir des résultats d'investissement qui, avant déduction des frais et dépenses, correspondent étroitement à la performance du Nifty India Select 7 Government Bond Index (l'« Indice de référence »). L'Indice de référence est un indice obligataire souverain indien calculé, géré et publié par NSE Indices Limited et est libellé en USD. Le Sous-Fonds est un ETF géré passivement qui utilise une approche d'investissement passive et investira directement dans les obligations émises par le gouvernement central de l'Inde. La notation de pays de l'Inde est BBB- qui est notée de catégorie investissement par S&P et Fitch. Le Sous-Fonds suivra la performance d'investissement de l'Indice de référence et ses portefeuille collectif aura un profil d'investissement similaire à celui de l'Indice de référence. Le Sous-Fonds peut investir jusqu'à 15% des actifs du Sous-Fonds dans des obligations qui ne sont pas des constituants de l'Indice de référence, à condition que ces obligations aient des attributs de performance similaires avec un profil de risque correspondant à certains constituants de l'Indice de référence. Le rééquilibrage de l'Indice de référence sera effectif le premier jour ouvrable du mois. Pour le Sous-Fonds, en cherchant à répliquer l'Indice de référence, l'effet d'un tel rééquilibrage peut, par exemple, impliquer, notamment, la vente d'un titre d'indice sortant et l'utilisation du produit pour investir dans le titre d'indice entrant ou la réévaluation de l'allocation des actifs nets du Sous-Fonds à un titre d'indice particulier. Le gestionnaire de fonds peut également effectuer un ajustement régulier du portefeuille du Sous-Fonds, en tenant compte des rapports sur l'erreur de suivi, de la méthodologie de l'indice et de toute notification de rééquilibrage de l'Indice de référence. Le Sous-Fonds peut également investir jusqu'à 10% des actifs du Sous-Fonds dans d'autres régimes collectifs d'investissement avec des politiques d'investissement cohérentes et conformément aux exigences de la Banque centrale d'Irlande et aux restrictions d'investissement du Sous-Fonds. Le Sous-Fonds peut également détenir des liquidités ou investir sur une base ancillaire à court terme en trésorerie et équivalents de trésorerie, et le Sous-Fonds n'est pas obligé d'être pleinement investi. La devise de base du Sous-Fonds est USD. Les administrateurs sont habilités à déclarer et payer des dividendes sur les actions du Sous-Fonds qui sont désignées comme distribuant. Les administrateurs peuvent déclarer et payer des dividendes sur une base semestrielle égale à ; le revenu net et les gains réalisés et non réalisés, nets des pertes réalisées et non réalisées. Tout dividende sera déclaré le dernier jour ouvrable en janvier et en juillet de chaque année ou à telle autre date que peuvent déterminer les administrateurs, ou à telle autre fréquence que les administrateurs jugent appropriée. Pour les catégories d'actions capitalisantes, le revenu net et les bénéfices disponibles pour distribution seront accumulés et reflétés dans la valeur liquidative par action (« VL ») qui augmentera en conséquence. Les investisseurs autres que les participants autorisés ne peuvent pas souscrire ou racheter directement les actions auprès du Sous-Fonds, mais peuvent acheter et vendre des actions, par l'intermédiaire d'un intermédiaire, sur la ou les bourses cotées pour les catégories d'actions. En circonstances exceptionnelles tel que décrit dans la section « Investisseurs du marché secondaire » du Supplément du Sous-Fonds, les rachats directs auprès du Sous-Fonds peuvent être possibles. Le Sous-Fonds a également été admis au clearing et au règlement par l'intermédiaire des Dépositaires centrales internationaux de titres (à savoir Euroclear Bank S.A./N.V et Clearstream Banking S.A.) Le Sous-Fonds est approprié pour les investisseurs ayant un horizon d'investissement à moyen et long terme (généralement de 3 à 5 ans). L'investissement ne convient pas aux investisseurs à court terme.